这只人工智能 （AI） 云股票在 2025 年飙升了 55%。它还能飙升吗？
快速阅读: 据《杂色傻瓜》最新报道，Cloudflare股价今年已上涨55%，得益于其AI相关产品需求激增。公司在网络中部署GPU，推动2024年第四季度业绩超预期，收入达16.7亿美元，同比增长29%。AI助力客户支出增加，推动股价上涨18%。尽管估值较高，但Cloudflare凭借强劲的收入增长和庞大的AI市场潜力，仍具长期增长前景。
.cloudflare(NET0.16%) 的股票今年迄今已大幅上涨，涨幅达到了百分之五十五，得益于公司人工智能（AI）相关产品需求的快速增长。该公司主要以其内容分发网络（CDN）而闻名，该网络不仅保障了互联网连接的安全性和可靠性，还提升了网站和应用程序的性能。在过去的一年半中，该公司在其网络中部署了图形处理单元（GPU），这些 GPU 让 Cloudflare 的客户能够在其云端运行 AI 任务。好消息是，这一举措正在对公司增长产生积极影响。AI 对 Cloudflare 增长的影响在公司 2024 年第四季度的业绩中显现出来，该业绩于 2 月 6 日发布，导致其股价上涨了百分之十八。让我们更仔细地审视 Cloudflare 最新的季度报告，检查这只股票是否有可能保持其惊人的势头。
AI 正鼓励 Cloudflare 的客户在其平台上花费更多资金。Cloudflare 以百分之二十九的收入增长结束了 2024 年，达到 16.7 亿美元。其非通用会计准则下的净利润增长显著，达到每股 0.75 美元，增幅达百分之五十三。值得注意的是，Cloudflare 的收入和利润超过了其 2024 年的原始指导预期。事实上，其收益增长速度远超原先预计的每股 0.58 至 0.59 美元的范围。公司收益的强劲增长可归因于客户对其服务支出的增加。例如，2024 年产生超过 10 万美元年度化收入的 Cloudflare 客户数量增长了百分之二十七，略高于其整体付费客户基础百分之二十五的增长率。AI 似乎在帮助 Cloudflare 赢得更大份额的客户钱包方面扮演着核心角色。其 Workers AI 平台是一个端到端解决方案，允许客户在云端运行模型并构建 AI 应用，无需投资昂贵的硬件如显卡。公司旨在“提供访问运行在 Cloudflare 全球网络上的 GPU 资源，以确保 AI 推理接近用户进行，从而实现低延迟的用户体验。”更重要的是，Cloudflare 的全球网络覆盖了 120 个国家的 330 个城市。随着 Cloudflare 在其广泛网络中部署 GPU 以向客户提供 AI 服务，未来可能会有更强的交易活动。在上一季度，Cloudflare 看到使用其 AI 服务的现有客户合同有所扩展。管理层在最近的财报电话会议上指出多个签署更大合同的实例，称 Workers AI 因其低成本性质而在客户中获得了稳固的牵引力。“编程模式特别适合构建像 AI 代理这样的工具，我们的无服务器架构允许您根据 CPU 或 GPU 类型按实际使用量付费，这使得 Workers 成为开发人员寻求最佳价格性能的首选平台，”CEO 马修·普林斯说。
好的一面是，大型合同正在帮助 Cloudflare 建立一个稳定的收入渠道。这体现在其剩余绩效义务（RPO）去年第四季度同比增长百分之三十六至 16.9 亿美元。这一指标指的是公司尚未履行的合同总价值。因此，RPO 比 Cloudflare 顶线增长更快，表明它现在签订的合同多于履行的合同。这应该会推动未来的收入增长更加迅速，而更高的客户支出将带来更好的单位经济效益。所有这些都应为 Cloudflare 未来的强劲增长奠定基础。这只股票变得较为昂贵。目前其市销率为三十四倍，而前瞻市盈率为两百倍，也相当高。因此，Cloudflare 肯定不在价值区间内。唯一能维持其年初强劲表现的方式是在接下来的几个季度里提供超出预期的结果并上调其指引。这将有助于公司为其高昂的估值辩护。事实证明，Cloudflare 在过去四个季度中每次都超出了华尔街的预期。由于公司快速改善的收入管道以及其 AI 解决方案的日益普及，这种趋势可能会延续下去。此外，Cloudflare 通过提供基于 GPU 的 AI 服务所瞄准的云计算基础设施即服务市场在未来将非常庞大，据高盛预测，到 2030 年，该市场规模预计将达到 5800 亿美元。因此，Cloudflare 似乎非常适合长期增长，这就是为什么即使其估值较高，愿意投资该公司的投资者未来可能获得更多的上升空间。与此同时，风险偏好较低的投资者最好将其加入观察名单，并寻找潜在的下跌机会来积累这家快速增长的云公司的股票。
(以上内容均由Ai生成)
